Acerca del Índice

El secreto financiero se refiere al uso de mecanismos financieros complejos por parte de personas ricas, multinacionales, corporaciones y delincuentes para ocultar sus activos con el fin de abusar de los impuestos o eludir el Estado de derecho. El secreto financiero hace que el abuso fiscal sea viable, que los cárteles de la droga sean financiables y que la trata de personas sea rentable.

El Índice de Secreto Financiero es la primera iniciativa integral a nivel mundial para identificar los distintos mecanismos del secreto financiero.

Todas las jurisdicciones permiten un cierto grado de secreto financiero, consciente o inconscientemente. Al contrario que las «listas negras de guaridas fiscales», que utilizan un enfoque binario para evaluar si una jurisdicción es o no perjudicial, el Índice de Secreto Financiero evalúa en qué parte del espectro de opacidad se encuentran las jurisdicciones. Esto supone que todas las jurisdicciones, ya sean grandes o pequeñas, tienen la responsabilidad de reducir su contribución al secreto financiero. 

Los datos del índice de Secreto Financiero están disponibles gratuitamente para uso no comercial. Sin embargo, los usuarios comerciales deben pagar una tarifa de licencia comercial. En general, los estudiantes, académicos, periodistas, ONG, instituciones gubernamentales y organizaciones intergubernamentales califican para una licencia no comercial. Consulte nuestra página de licencias https://data.taxjustice.net/onboarding/pricing para comprobar si califica para una licencia comercial o no comercial. Todos los datos del índice de Secreto Financiero pueden descargarse del Portal de Datos de Tax Justice Network.

Una de las cosas que diferencia al Índice de Secreto Financiero de las listas negras de paraísos fiscales es que, mientras las listas negras sólo evalúan las leyes de los países, el índice evalúa tanto las leyes como el volumen de servicios financieros prestados por las jurisdicciones a residentes de otros países.

La evaluación de ambos factores capta con precisión cómo las leyes y la actividad financiera se entrecruzan en el mundo real para crear los mayores riesgos de secreto financiero mundial.

Medimos los servicios financieros prestados a residentes de otros países fijándonos en el volumen de exportaciones de servicios financieros, según las Estadísticas de Balanza de Pagos del FMI. Este volumen, sin embargo, puede variar enormemente de un país a otro. La gama de volúmenes es tan amplia que es necesario utilizar una escala de ponderación para que la medición del volumen sea compatible entre países.

Sin embargo, es importante señalar que, aunque el Índice de Secreto Financiero tiene en cuenta tanto las leyes como el volumen de los servicios financieros a la hora de evaluar a los países, da mucha más importancia a las leyes en su evaluación. Esto significa que, en última instancia, son los cambios que los países introducen en sus leyes los que se traducen principalmente en cambios en sus clasificaciones. Así, un país con leyes estrictas que impidan el secreto financiero ocupará el último lugar del índice, independientemente de la cantidad de servicios financieros que preste a residentes de otros países.

Muchas de las jurisdicciones que figuran en el Índice de Secreto Financiero se describen comúnmente como paraísos fiscales, y los paraísos fiscales se perciben a menudo como pequeñas islas rodeadas de palmeras llenas de sórdidos bufetes de abogados, yates a motor y numerosas empresas fantasma. Lugares soleados para gente sospechosa.

El Índice de Secreto Financiero revela una historia política mucho más rica y compleja. Los principales actores mundiales en el suministro de secreto financiero no son, en su mayoría, las pequeñas islas aisladas del imaginario colectivo. Por el contrario, son algunas de las naciones más ricas.

Actualizamos periódicamente la metodología del Índice de Secreto Financiero para hacer frente a la naturaleza cambiante de las prácticas mundiales de abuso fiscal, de forma similar a como se actualiza periódicamente un cortafuegos para protegerse frente a las nuevas vulnerabilidades expuestas. En ocasiones, esto puede significar que una ley vigente en un país pueda obtener un peor puntaje que el que tenía anteriormente en el índice, si dicha ley se ha vuelto menos eficaz a la hora de frenar el abuso fiscal de las empresas debido a la exposición o el desarrollo de prácticas de abuso fiscal que la eluden, o debido a que la ley se ha quedado rezagada con respecto a las normas mejoradas que otros países están aplicando.

Los países se clasifican en función del papel que desempeñan a la hora de ayudar a las personas naturales a ocultar sus finanzas al imperio de la ley. Si un país asciende en la clasificación, significa que su papel en ello es mayor que el de otros países. Si un país desciende, significa que su papel es menor que el de los demás.

A veces, un país sube o baja en la clasificación debido a cambios en sus leyes y normativas, o a cambios en la cantidad de servicios financieros que presta a residentes de otros países. Otras veces, un país asciende o desciende en la clasificación no por los cambios que ha introducido, sino por los cambios realizados por otros países de la clasificación. Por ejemplo, si el país A se sitúa por encima del país B, pero luego adopta reformas en materia de transparencia que lo hacen descender en la clasificación hasta situarse por debajo del país B, el país B habrá subido en la clasificación como resultado de los cambios realizados no por él mismo, sino por el país A.

Esta interacción en las clasificaciones permite comparar y contrastar países. Y subraya la necesidad de que todos los países trabajen activamente en la lucha contra el secreto financiero. Un país con leyes de transparencia decentes podría convertirse con el tiempo en el eslabón más débil de la cadena si se queda rezagado respecto a las mejores prácticas que adoptan otros países.

Profundizando un poco más, ¿cuáles son exactamente los tipos de cambios que realizan los países que los hacen moverse en la clasificación? Para medir la importancia de cada país, el Índice de Secreto Financiero combina el Puntaje de Secreto de un país (el margen de maniobra para el secreto financiero que ofrecen las leyes y normativas de un país) y su Peso a Nivel Global (el volumen de servicios financieros que un país presta a residentes de otros países).
Estos dos factores significan que hay dos tipos de cambios que influyen en la clasificación: 1) cambios en las leyes y normativas que amplían o reducen el margen para el secreto financiero y 2) aumentos o disminuciones en la cantidad de servicios financieros que un país presta a los residentes de otros países.

Los cambios en el espacio para el secreto financiero pueden ser claramente positivos (menos espacio) o negativos (más espacio). Sin embargo, los cambios en la cantidad de servicios financieros no son ni buenos ni malos. Si un país con poco o ningún margen para el secreto financiero en sus leyes y reglamentos aumenta la cantidad de servicios financieros que ofrece, no hay mucho de qué preocuparse porque esa cantidad adicional de actividad encontrará pocas vías para escapar al Estado de derecho. Por otro lado, si un país que tiene mucho margen para el secreto financiero aumenta la cantidad de servicios financieros que ofrece, habrá mucha más actividad financiera que encuentre vías para escapar al Estado de derecho.

El secreto financiero es un facilitador clave de la corrupción. Sin secreto financiero, no podrían darse muchos tratos corruptos.  

En el ámbito de la gobernanza y la transparencia a nivel internacional, una de las clasificaciones más prestigiosas de la corrupción es el Índice de Percepción de la Corrupción de Transparencia Internacional. El Índice de Percepción de la Corrupción clasifica a los países pobres de África y otros lugares —principalmente, las víctimas de en torno a 1 billón de USD en salidas anuales de capital financiero ilícito— como los más corruptos. Todas esas salidas de capital deben llegar a algún sitio. Por eso, el Índice de Secreto Financiero examina a los facilitadores: aquellas jurisdicciones que promueven y facilitan los flujos financieros ilícitos proporcionando un entorno de opacidad que permita ocultar y, en gran medida, no gravar, estas salidas de capital.

Tal y como muestra la siguiente comparación de ambos índices, el Índice de Percepción de la Corrupción clasifica a las jurisdicciones según se perciba que la corrupción local sea peor (haga clic aquí para ver una crítica de esta metodología que se centra principalmente en los llamados expertos y en las opiniones de las élites locales). Así, como Alex Cobham escribió en Foreign Policy, el índice de Percepción de la Corrupción «incorpora un poderoso y engañoso sesgo de las élites en las percepciones populares de la corrupción, que contribuye enormemente a un círculo vicioso y, a la vez, incentiva respuestas políticas inapropiadas».

En cambio, el Índice de Secreto Financiero utiliza medidas objetivas (no percepciones) para examinar los países más infractores en la permisión de la corrupción y los flujos financieros ilícitos de otros países. Se observa que muchos países, cuyos ciudadanos perciben como los menos corruptos, se encuentran, en realidad, entre los mayores infractores en la permisión de la corrupción y los flujos financieros ilícitos en otros países.

Mientras las guaridas fiscales y las jurisdicciones opacas sigan ofreciendo opacidad bancaria y la posibilidad de ocultar otros activos (bienes inmuebles, oro, arte, etc.) o las identidades de delincuentes tras empresas opacas, fideicomisos, sociedades o fundaciones, será imposible —tanto para los países pobres como para los ricos— detener el sufrimiento que deriva de la corrupción, la evasión fiscal, el blanqueo de capitales y otros delitos financieros.

Tal y como reconoce la propia Transparencia Internacional, «Sin embargo, la integridad doméstica no siempre se traduce en integridad en el extranjero, y los múltiples escándalos del 2019 demostraron que países nórdicos aparentemente limpios suelen facilitar, permitir y perpetuar la corrupción trasnacional».

A las empresas que quieren invertir en el extranjero podría resultarles útil saber que el Índice de Percepción de la Corrupción clasifica a Libia, por ejemplo, entre las naciones más corruptas desde la perspectiva de los funcionarios que exigen sobornos. Sin embargo, esto no es de mucha ayuda para los libios de a pie, que quieren saber a dónde y cómo se ha marchado la riqueza de su país y quién ha ayudado a ello. Aquí es donde el Índice de Secreto Financiero entra en juego. Consideramos que los anteriores dirigentes libios representan el lado de la demanda de la corrupción, mientras que Zúrich, Londres y otras jurisdicciones opacas que reciben el botín ilícito libio son quienes proporcionan los servicios de corrupción: el lado del suministro.

Los angoleños se enfrentan a los mismos desafíos. La investigación denominada «Luanda Leaks» reveló cómo Isabel dos Santos, hija del anterior presidente de Angola, compró bienes inmuebles y utilizó más de 400 empresas, filiales y cuentas en 94 jurisdicciones opacas. Este imperio empresarial se benefició de muchos miles de millones de dólares en trabajos de consultoría, préstamos y contratos y licencias de obras públicas del gobierno de Angola. La clasificación del Índice de Secreto Financiero saca a la luz lo que enmascara el Índice de Percepciones de Corrupción. Deja al descubierto la hipocresía de acusar algunos países en desarrollo de «muy corruptos» y sirve de base para una nueva ola de consensos en torno a la corrupción en un contexto mundial.

Para calcular los Puntajes de Secreto, las leyes y normativas de los países se evalúan en función de 20 indicadores, que en total constan de más de 100 preguntas. Los resultados de los 20 indicadores se utilizan para determinar el Puntaje de Secreto, que a su vez determina la clasificación de los países.

Los países se clasifican según una combinación de su Puntaje de Secreto -cuánto espacio para el secreto financiero ofrecen las leyes y normativas de un país- y su Peso a Nivel Global -cuánto servicios financieros ofrece una jurisdicción a los residentes de otros países.

Dos tercios de los abusos fiscales que se producen cada año en todo el mundo son cometidos generalmente por empresas multinacionales que trasladan sus beneficios a guaridas fiscales. El resto lo cometen personas naturales que ocultan sus finanzas en guaridas fiscales. Tax Justice Network elabora dos índices para controlar estas dos vertientes del abuso fiscal mundial. El Índice de Guaridas Fiscales Corporativas identifica a los países más responsables en ayudar a las empresas multinacionales a trasladar sus beneficios a guaridas fiscales. El Índice de Secreto Financiero identifica a los países más responsables en ayudar a los particulares a ocultar sus finanzas en guaridas fiscales.

Todos los países permiten el secreto financiero en distinto grado, por lo que todos tienen la responsabilidad de reforzar sus leyes contra él. Incluimos países que son jurisdicciones y centros financieros bien conocidos por su secretismo, pero hemos ampliado el número de países cubiertos en el pasado más allá de los mayores facilitadores. Nuestro índice incluye ahora a todos los países de la UE y a algunos de África y Sudamérica, tal y como solicitaron nuestros financiadores, para que más países y regiones puedan beneficiarse del índice.

Actualizamos periódicamente el Índice de Secreto Financiero. Evaluamos la legislación de los países en función de más de 70 preguntas, que organizamos en 18 indicadores. Actualizamos unos cuantos indicadores a la vez, cada pocos meses, recorriendo todos los indicadores en tandas a lo largo de nuestro ciclo de actualización. Antes de 2025, el Índice de Secreto Financiero se actualizaba cada dos años. Todos los indicadores se actualizaban al mismo tiempo como parte de cada actualización bienal del índice. La nueva base de actualización continua nos permite captar los cambios normativos con mayor proximidad al momento en que se producen y ofrecer una visión más dinámica del papel de los países en el abuso fiscal mundial.

Por favor, ¡hágalo! Mantener una base de datos mundial sobre la evolución de la normativa de los países no es tarea fácil, especialmente para un pequeño equipo de investigadores como el nuestro. Sus comentarios nos ayudan a mantener actualizados nuestros datos sobre las normativas de los países y a detectar cualquier cosa que se nos haya pasado por alto. Puede comunicarnos cualquier corrección que considere oportuna haciendo clic en el botón “Comentarios” situado en la parte inferior de la ventana, o accediendo directamente al formulario de comentarios aquí.

Los países pueden utilizar el Índice de Secreto Financiero como una herramienta de resolución de problemas para identificar cuáles de sus leyes y normativas crean más margen para que las empresas multinacionales abusen del impuesto a la renta sobre las sociedades. Esto puede hacerse visitando la página de perfil de un país y explorando cómo puntúa en cada uno de los indicadores con los que se evalúa su legislación. Los indicadores en los que obtiene peores resultados, y en los que se sitúa por debajo de la media mundial, son buenos lugares para realizar acciones al alcance de la mano y encontrar soluciones rápidas.

Compartimos nuestras evaluaciones con todos los países incluidos en el Índice de Secreto Financiero, dando a cada país la oportunidad de comprobar nuestras evaluaciones y consultar cualquier discrepancia. Si un país aporta pruebas suficientes para modificar una evaluación que hayamos realizado, actualizamos la evaluación para reflejar las pruebas. Animamos a los países a que nos notifiquen cuando introduzcan cambios en las leyes y reglamentos supervisados por el índice para ayudarnos a integrar esos cambios en la próxima actualización del índice.